國務(wù)院發(fā)展研究中心王青

“2019中國汽車產(chǎn)業(yè)發(fā)展(泰達)國際論壇”于2019年8月30日～9月1日在天津濱海新區(qū)隆重舉行。本屆論壇的主題為“全面深化改革開放發(fā)展壯大新動能”。會上國務(wù)院發(fā)展研究中心王青發(fā)表演講。

全文如下：

各位嘉賓早上好，今天我主要想跟大家分享的內(nèi)容是很更國內(nèi)市場是提升國際競爭力的基礎(chǔ)。剛才高總也談到了，壞事來得有點早，但是從我們研究的角度，其實我個人認(rèn)為它可能不是一個好壞的問題，可能是一個產(chǎn)業(yè)或者是市場發(fā)展到固定的時期或者說是一個特定的階段，它的一種必然的趨勢。大家知道，在各種政策的影響下，把我們正常的周期打得有點亂，所以現(xiàn)在看到的一方面是這個市場發(fā)展的必自然回落的過程，同時也是各種短期和長期因素疊加共振形成的格局。

今天討論的開放背景下，所以我想講一講目前的背景。從2000年到2018年，大家都知道在全球汽車市場的增量，從6000多萬輛到8000多萬輛，實際上增加了2000多萬輛。但是2000年我們國家的汽車銷量是2.08萬輛。從這個角度來說，增量中大陸貢獻90%。目前我們的汽車銷量已經(jīng)占到全球1/3左右。從這個背景來看，各大汽車跨國廠商開始在我們國家是追逐增量的過程，一個新興市場，一個快速發(fā)展的超高速的市場，追求增量的過程。但是到了目前，都占到全球銷量1/3了，還能說是增量市場嗎?它已經(jīng)成為全球汽車市場的一個重要組成部分。

從我們國家的情況來看，如果中國的市場把握不住，實際上要參與全球的競爭，其實是很難的。就像我們說的，三國時期沒有一個漢中蜀地的根據(jù)地，整個過程會變得非常艱難。

從目前的政策和改革開放大的趨勢來看，近一步融入全球產(chǎn)業(yè)和市場體系還是一個大勢所趨，對于各個產(chǎn)業(yè)來說是這樣，對于汽車行業(yè)更是這樣。

我們知道，最近出臺了一些很重要的政策，實際上或多或少對汽車市場都是非常重要的，影響也是非常深遠(yuǎn)的。所以我們汽車企業(yè)會逐步離開以前高速增長時期的舒適區(qū)，下一步我們的日子不是說不好過，可能要求更高了一些，下一步我們要更加積極主動參與到中國市場的國際競爭中。

而且我們的消費環(huán)境、消費市場已經(jīng)變了，下一步我們怎么應(yīng)和消費者，應(yīng)和市場發(fā)展的需要和要求，特別是要應(yīng)和適應(yīng)國家在產(chǎn)業(yè)、環(huán)保、開放方面的一些大政方針，這也是我們的汽車企業(yè)首先要考慮的。我們叫順勢而為，其實這個大勢我們首先要把它了解透。

下面我想回到乘用車市場。乘用車市場是這樣的，因為2018年以來，大家知道汽車需求出現(xiàn)了大幅度下滑，而且不只是結(jié)構(gòu)性的特征，從中我們看到是一個總量下滑。以前支撐汽車市場高速增長的一些重點領(lǐng)域或重點的細(xì)分市場都出了問題，而且成為了下滑最明顯、最突出的領(lǐng)域。

從下面這張表來看，無論是車型，還是排量，還是價格、增長的區(qū)域來看，都呈現(xiàn)這樣的趨勢。排名第一、第二的細(xì)分市場是降速最大的。

現(xiàn)在的問題是，到底是什么原因造成的?這個趨勢是短期因素和長期因素疊加共振的。因為正常的市場增長不可能在一年之內(nèi)出現(xiàn)這么大幅度的下滑，可能是增速回落，但是兩位數(shù)的負(fù)增長感覺有點兒問題?，F(xiàn)在除了大家都知道的，國5國6切換的因素也好，還有其他的因素也好，政策影響的因素也好，大家都知道的，我就想重點說兩個因素。

第一個因素，從大的市場階段來看，到底現(xiàn)在的中國市場消費處在什么階段?在三四年前，我們中心的汽車分析小組，如果大家感興趣可以看劉副主任有一個課題組，中國經(jīng)濟增長的十年潛力，這個課題組今年已經(jīng)是第7年了，每一年都會在中信出一本書，對中國未來經(jīng)過增長的貢獻做了一個全景式的表述。汽車這一章是我們這個小組負(fù)責(zé)，四五年前我們就說增速已經(jīng)到了回落的點，也就是2013年前后，這個增速指的是潛在增長率。那時候我們說即將從高速增長轉(zhuǎn)向中速增長，而且是中速增長的中高速增長。

左邊這張表，看不太清楚，感興趣這個PPT我可以留下。實際上千人汽車擁有量，我們對幾十個國家的增長做了梳理，發(fā)現(xiàn)主要的市場汽車消費呈現(xiàn)驚人的規(guī)律率，為什么驚人?它不是平均值的概念，是每個國家到這個時期都會出現(xiàn)很類似的情況。當(dāng)千人汽車擁有量100-200輛的時候，千人汽車擁有量的增速在10%-12%，會持續(xù)5-7年，到了千人汽車擁有量接近或者突破200輛的時候，會回落到4%-5%，這個周期是14年。如果換算成經(jīng)濟發(fā)展階段，大概是9000-12000國際元(音)的標(biāo)準(zhǔn)。我們國家去年已經(jīng)超過13000國際元(音)了。實際上我們的增長階段已經(jīng)到了一個新的時期。中速增長再分為兩個階段，我們現(xiàn)在已經(jīng)從中高速逐漸走向中低速了，也就是說千人汽車擁有量從11%-12%變成4%-5%。這是我們當(dāng)前市場的主要變化。我們說長期因素和短期因素疊加共振，這是最主要的一個長期因素。

從短期因素來看，當(dāng)然可能對我們來說是一個中短期的因素，因為以前在分析的時候，對說房價上漲對消費有擠出效應(yīng)，主要就是消費中的大件汽車。一年前我也是這個觀念，但只是感性的認(rèn)識。但是我想對這個事情做一個梳理，也是找了很多國家進行研究，它的房價上漲或下跌對汽車銷量的影響，但是結(jié)果出來之后，我有點兒詫異。無論是28個國家的房價的變化還是從房價收入比的變化，它跟汽車銷量之間不是負(fù)相關(guān)的關(guān)系，不是說房價快速上漲汽車銷量就會下降，實際上是正相關(guān)的關(guān)系。每當(dāng)房價快速上漲，中間有一點空的，為什么?因為我把房價快速增長，增長超過3%剔出來，這樣正相關(guān)就非常明顯。

這到底是什么原因引起的?我又把它的居民杠桿率和汽車相關(guān)做一個研究，我判斷杠桿率過快提高，而不是住宅價格過快上漲對汽車消費產(chǎn)生抑制作用。 杠桿率快速上升可能是由于其他一些因素引起的，比如說收入變化的情況，其他收入支出變化的情況，包括整個收入預(yù)期的改變，可能都會對杠桿率產(chǎn)生調(diào)整。所以我覺得當(dāng)前分析這個問題的時候，要把杠桿率的變化作為分析汽車市場變成的主要因素，而不是說把住房價格本身作為擠出，我覺得這是似是而非的規(guī)律，通過研究它不太支撐這個結(jié)論。

最后我談一下對汽車市場的判斷。根據(jù)我們的研究，從中長期來看，我們國家的汽車還處在整個市場的擴張時期，雖然增速沒有那么高，但是我們還是有很大消費的潛力。當(dāng)下汽車的銷量依然是在4%-5%的增長區(qū)間，是根據(jù)千人汽車擁有量我們再換算，通過模型驗證。到2028年我們汽車總的保有量大概是在4.1億輛，當(dāng)然這也是不考慮各種商業(yè)模式變化等因素對汽車的影響。千人汽車擁有量大概在10年以后是288輛，我估計我們國家的上限比其他國家低很多，不能簡單和800、600多比，情況不一樣，條件也不一樣。而且工業(yè)化國家的發(fā)展規(guī)律來看，越是后發(fā)國家千人擁有量的水平越低。到了韓國，到了中國臺灣的時候，也就是三四百輛的水平。我估計我們也是在300-350輛之間，這個基本到頭了。到時候我們的新車產(chǎn)銷規(guī)模是3300萬輛。

短期來看，負(fù)面還是主導(dǎo)因素，從宏觀和微觀消費來看。下半年有一些因素會逐漸弱化，降幅會逐漸收窄。如果好一點負(fù)增長是3%-5%，差一點不好說。隨著市場的逐步修復(fù)，以及實際增長率繼續(xù)向潛在增長率收斂，預(yù)計明年市場可能會實現(xiàn)正的增長。 以上就是我想跟大家分享的內(nèi)容。